今週の投資成績（6/14～6/18） [投資日記]
今週の投資成績を以下に示します。成績には金利・手数料は含まず、保有中の場合は直近終値基準の評価損益率を表します。
また、これはシステム運用の場合のみであり、裁量トレードは含みません。
銘柄 システム 売買 トレード期間 損益率
7201日産自動車 順張正逆合成 ＣＰ 10/06/10～10/06/16 ±0.00%
7201日産自動車 順張正逆合成 売り 10/06/16～保有中 +2.75%
日産順張正逆合成システムは、水曜日の寄付きで新規売りとなりました。売建当日こそ陽線引けで評価損となりましたが、その後の連日の株価下落で、評価益状態となっています。
システムはほぼ4ヶ月振りにドローダウンを脱し、複利ベースの最大資産残高を更新しました。今のところ、良く機能しているようです。
システム開発関連では、理想システムを用いたシステム評価技術を検討中です。バックテスト期間における理想システムと実システムとの相関と、フォワードテスト期間のそれとの関連性を調べていますが、なかなか期待通りの結果が得られません。
ただ、両期間の間の相関を求めると、テスト期間には最適の長さがあるようです。日産自動車の全78システムの場合、フォワードテスト期間を2008年初め以降の2年半ほどとした場合、バックテスト期間が2003年半ば以降2007年末までの4年強で、決定係数が最大となり、その値は0.5ほどになります。
もちろん、それが偶然である可能性は否定できませんが、とりあえず定性的に説明するとすれば、次のようになります。
バックテスト期間が最適値を持つのは、テスト期間が長くなると、現在と関連の薄い過去の影響が増大するために、相関が弱まるものと考えられます。
一方、テスト期間が短くなると、統計的信頼性が弱まるために、やはり相関が弱まるものと考えられます。
その結果、両者の中間的なテスト期間（この例では4年強）で、相関が最大になるものと考えることができます。
また、フォワードテスト期間についても同様のことが言え、やはりテスト期間が短すぎると、ほとんど相関が取れなくなります。
では、実務的にどうすればいいのか、と言うと、それは今後の課題ということになります。
そもそも論で言えば、相関同士の相関を取るという手法自体、学術的に妥当なのかどうか、疑問が残りますが、まあ、チャレンジあるのみです。
さて、今週の日経平均株価は大幅反発となり、一時は1万円台を回復しました。しかし、直近では僅かながら再び1万円を割り込むという、神経質な展開が続いています。
日経平均は先週末比2.99%の上昇となり、昨年末比では5.22%のマイナスにまで戻しています。
株価は25日移動平均を上抜けましたが、同移動平均が未だ下向きであるために、一般的には上昇サインとは見なされません。
週次および月次では、未だに主要な移動平均の下方に位置しています。
続いて、以下に6月18日基準日のトレンドラインとチャネルライン、そして日経平均の平均保有株価示します。
今週は、直近に新たに上昇トレンド2が発生しました。また、下降トレンド9が大幅に勢力を落としています。
各トレンドの安定指数は、トレンド1が0.50、トレンド3が2.12、トレンド7が0.39、トレンド8が2.77、トレンド9が3.72、そしてトレンド2が3.70となっています。
株価は、先週に引き続き上昇トレンド1と3に絡み付くように推移しています。それを、下降トレンド9が押さえつけていますが、その勢力は弱まりつつあります。
株価は、取り敢えず上昇トレンド3の上方に出てきましたが、まだ薄氷を踏むような状態です。
平均保有株価で見ると、株価は短期の直前まで戻し、中長期も視野に入ってきました。しかし、それらのベクトルはまだ下向きであり、このまま一気に上抜けることができるかどうかは、非常に難しいところかもしれません。
最後に、とりあえずの判断の目安として、主なトレンドラインおよびチャネルラインの、来週月曜日と金曜日における値を以下に記します。
合わせて、長期平均保有株価と中期平均保有株価、そして短期平均保有株価の現時点における値を記します。
下降トレンド9：9,920円⇒9,760円
上昇チャネル2：10,390円⇒10,740円
上昇トレンド1：9,560円⇒9,570円
上昇トレンド2：10,020円⇒10,360円
上昇トレンド3：9,790円⇒9,820円
下降チャネル9：8,830円⇒8,670円
長期平均保有株価：10,250円
中期平均保有株価：10,270円
短期平均保有株価：10,110円
国会は閉幕し、いよいよ選挙モードに突入しました。自民、民主両党とも、消費税率10%を掲げ始めましたが、果たしてどうなるんでしょう？
また、貸金業法改正により、低所得者のカード利用が制限されることになりました。私にとっては、頭の痛い問題です。
キャッシングは利用していないので大丈夫だとは思うものの、通信料金をカード決済にしているため、面倒なことにならなければいいのですが。
当分は影響はないでしょうが、カードの更新時に不安を感じます。果たしてすんなりと更新してくれるのでしょうか？
それ以前に、「しっかり稼げよ！」ということなのでしょうが、弱小自営業者にとっては辛いところです。
また、これはシステム運用の場合のみであり、裁量トレードは含みません。
銘柄 システム 売買 トレード期間 損益率
7201日産自動車 順張正逆合成 ＣＰ 10/06/10～10/06/16 ±0.00%
7201日産自動車 順張正逆合成 売り 10/06/16～保有中 +2.75%
日産順張正逆合成システムは、水曜日の寄付きで新規売りとなりました。売建当日こそ陽線引けで評価損となりましたが、その後の連日の株価下落で、評価益状態となっています。
システムはほぼ4ヶ月振りにドローダウンを脱し、複利ベースの最大資産残高を更新しました。今のところ、良く機能しているようです。
システム開発関連では、理想システムを用いたシステム評価技術を検討中です。バックテスト期間における理想システムと実システムとの相関と、フォワードテスト期間のそれとの関連性を調べていますが、なかなか期待通りの結果が得られません。
ただ、両期間の間の相関を求めると、テスト期間には最適の長さがあるようです。日産自動車の全78システムの場合、フォワードテスト期間を2008年初め以降の2年半ほどとした場合、バックテスト期間が2003年半ば以降2007年末までの4年強で、決定係数が最大となり、その値は0.5ほどになります。
もちろん、それが偶然である可能性は否定できませんが、とりあえず定性的に説明するとすれば、次のようになります。
バックテスト期間が最適値を持つのは、テスト期間が長くなると、現在と関連の薄い過去の影響が増大するために、相関が弱まるものと考えられます。
一方、テスト期間が短くなると、統計的信頼性が弱まるために、やはり相関が弱まるものと考えられます。
その結果、両者の中間的なテスト期間（この例では4年強）で、相関が最大になるものと考えることができます。
また、フォワードテスト期間についても同様のことが言え、やはりテスト期間が短すぎると、ほとんど相関が取れなくなります。
では、実務的にどうすればいいのか、と言うと、それは今後の課題ということになります。
そもそも論で言えば、相関同士の相関を取るという手法自体、学術的に妥当なのかどうか、疑問が残りますが、まあ、チャレンジあるのみです。
さて、今週の日経平均株価は大幅反発となり、一時は1万円台を回復しました。しかし、直近では僅かながら再び1万円を割り込むという、神経質な展開が続いています。
日経平均は先週末比2.99%の上昇となり、昨年末比では5.22%のマイナスにまで戻しています。
株価は25日移動平均を上抜けましたが、同移動平均が未だ下向きであるために、一般的には上昇サインとは見なされません。
週次および月次では、未だに主要な移動平均の下方に位置しています。
続いて、以下に6月18日基準日のトレンドラインとチャネルライン、そして日経平均の平均保有株価示します。
今週は、直近に新たに上昇トレンド2が発生しました。また、下降トレンド9が大幅に勢力を落としています。
各トレンドの安定指数は、トレンド1が0.50、トレンド3が2.12、トレンド7が0.39、トレンド8が2.77、トレンド9が3.72、そしてトレンド2が3.70となっています。
株価は、先週に引き続き上昇トレンド1と3に絡み付くように推移しています。それを、下降トレンド9が押さえつけていますが、その勢力は弱まりつつあります。
株価は、取り敢えず上昇トレンド3の上方に出てきましたが、まだ薄氷を踏むような状態です。
平均保有株価で見ると、株価は短期の直前まで戻し、中長期も視野に入ってきました。しかし、それらのベクトルはまだ下向きであり、このまま一気に上抜けることができるかどうかは、非常に難しいところかもしれません。
最後に、とりあえずの判断の目安として、主なトレンドラインおよびチャネルラインの、来週月曜日と金曜日における値を以下に記します。
合わせて、長期平均保有株価と中期平均保有株価、そして短期平均保有株価の現時点における値を記します。
下降トレンド9：9,920円⇒9,760円
上昇チャネル2：10,390円⇒10,740円
上昇トレンド1：9,560円⇒9,570円
上昇トレンド2：10,020円⇒10,360円
上昇トレンド3：9,790円⇒9,820円
下降チャネル9：8,830円⇒8,670円
長期平均保有株価：10,250円
中期平均保有株価：10,270円
短期平均保有株価：10,110円
国会は閉幕し、いよいよ選挙モードに突入しました。自民、民主両党とも、消費税率10%を掲げ始めましたが、果たしてどうなるんでしょう？
また、貸金業法改正により、低所得者のカード利用が制限されることになりました。私にとっては、頭の痛い問題です。
キャッシングは利用していないので大丈夫だとは思うものの、通信料金をカード決済にしているため、面倒なことにならなければいいのですが。
当分は影響はないでしょうが、カードの更新時に不安を感じます。果たしてすんなりと更新してくれるのでしょうか？
それ以前に、「しっかり稼げよ！」ということなのでしょうが、弱小自営業者にとっては辛いところです。
hetianさん、こんにちは。
nice!をいただき、ありがとうございます。
by Ｋフロー (2010-06-19 16:57)